小昕用一句俗話來說：現在存銀行就像把錢放冰箱——凍住了也不會變多，反而可能縮水。

2025年這波存款利率下調比很多人預想的更厲害。四大行五年期定存利率已經跌破2%，部分城商行大額存單勉強撐在1.8%左右，而余額寶這類貨基收益早就躺平在1.2%附近。“1時代”不是未來式，而是現在進行時。

下面是小昕的看法：

1. 利率下行是長期趨勢，單純靠存款吃利息的時代結束了；

2. 普通人想劃算存錢，必須學會存款+其他的組合拳

3.想要貸款謀求資金周轉，也要學會謹慎和多種貸款組合，同時尋求專業人士建議，有效節約時間和成本。

為什么存款利率會跌成1%？

1. 銀行也在內卷
2025年一季度商業銀行凈息差已經壓到1.5%的歷史冰點（央行數據），比2020年的2.1%縮水近30%。銀行放貸賺的利差越來越薄，房貸利率跌破3%、企業貸款卷到2.8%，總不能自己貼錢給儲戶發利息吧？

2. 政策在逼資金流動起來
央行最近三次降準釋放了2.3萬億流動性，但4月M2增速仍只有8.1%（2023年是12%）。錢在銀行系統空轉不進入消費和投資，上面急了，干脆把存款利率打下來，逼著老百姓把錢拿去買房/炒股/消費——雖然效果存疑。

3. 全球躺平，國家需要一樣嗎？
美聯儲2024年降息后，全球利率集體跳水。日本0.1%、歐元區0.5%，我們的1.5%看著還行？但別忘了人民幣國際化需要利差平衡，外資如果都跑去吃美元4%的無風險收益，匯率壓力會更大。

下面小昕說說存款方案：

方案A

①國債回購+貨幣基金組合

每周四下午點擊申請1天期國債逆回購（享受三天利息），其他時間放招商銀行朝朝寶2.0（實時贖回，1.35%收益）

② 存款
WZ銀行階梯計息產品（5萬起）：

前3個月1.2%，3-6個月1.6%，6個月后1.9%

比普通定存多賺0.3%，且隨時可支取

方案B

① 可轉債打新+存款

用100萬存款作底倉（滿足科創板打新門檻）

2024年可轉債打新平均收益6.8%（Wind數據），中一簽賺200元

風險提示：需學習基礎交易知識

② 美元定存
匯豐香港美元定存年化4.2%（需50萬港幣等值），但要注意：

匯率波動可能吃掉收益（2024年人民幣對美元升值2.1%）

適合本身有海外資產配置需求的人群

最后提醒大家利率下行時，最大的風險不是收益低，而是用過去的方法處理現在的錢。